Ce parcours Banque et finance offre une formation à la finance avec une volonté permanente d’anticiper la transformation de ces métiers par l’innovation. La formation est constituée de cours liés aux Fintechs et au financement de la transition énergétique.
Ce parcours peut éventuellement être prolongé par une thèse de doctorat, pour des étudiants souhaitant se destiner à la recherche.
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
1. Introduction
Les risques dans la banque
Pourquoi réguler ?
2. Régulation et complexité du risque
Du modèle naïf à la VaR
Le problème des portefeuilles de crédit
3. Capital économique et allocation optimale des fonds propres
Capital économique et CaR
Allocation de VaR
RAROC
Compétence à acquérir :
Appréhender les différentes régulations internationales qui ont imposées aux banques une prise en compte plus contraignante de la gestion de leur fonds propres. L'apport d'outils mathématiques associé à une profonde réforme organisationnelle constituent des enjeux majeurs pour les banques aujourd'hui
Mode de contrôle des connaissances :
Examen sur table
Bibliographie, lectures recommandées :
H. Alexandre (2013), Banque et Intermédiation Financière, Economica, 2e édition
J. Dermine (2015), Bank Valuation & Value-based Management, Mc Graw Hill, 2nd edition
F.X. Diebold, Doherty N.A., Herring R.J. (2010), The Known, the Unknown and the Unknowable in Financial Risk Management, Princeton
J.C. Hull (2007), Risk Management and Financial Institutions, Pearson
F. Saita (2007), Value at Risk and Bank Capital Management, Academic Press
ECTS : 3
ECTS : 0
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Stratégie bancaire
Contenu
Séance 1 : Métiers, environnement et enjeux stratégiques de l’industrie bancaire à l’ère de la révolution digitale
Séances 2 & 3 : Stratégie digitale dans la banque de détail
Séances 4 & 5 : L’exécution de la stratégie en mode agile
Séance 6 : Etudes de cas banque digitale
Séance 7 : Stratégie digitale dans la BFI
Séance 8 : Présentation d’une FinTech B-to-B : Raisin
Compétence à acquérir :
Transmettre aux étudiants une compréhension des enjeux et stratégies des banques par rapport à l’avènement de la révolution digitale
ECTS : 0
Description du contenu de l'enseignement :
Comprendre l’éthique et la compliance
Compétence à acquérir :
Atelier d'information pour mieux connaître l'éthique et la compliance
Mode de contrôle des connaissances :
C'est un atelier de 6 heures, il n'y a pas d'évaluation
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Finance Verte et Durable
Compétence à acquérir :
Aborder l’approche verte et durable de la finance
ECTS : 3
ECTS : 6
Description du contenu de l'enseignement :
Fintech
Compétence à acquérir :
Création d’une fintech ou insurtech
ECTS : 3
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Gestion actif passif
Compétence à acquérir :
Connaître l’ALM (concepts, méthodologie, pratiques) et comprendre comment concrètement un dispositif de contrôle interne concourt à la maîtrise des risques ALM
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Gestion du risque et du crédit
Compétence à acquérir :
Evaluer le risque de crédit d’emprunteurs base notamment de cas issus de situations réelles.
ECTS : 3
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Infrastructure et transition énergétique
Compétence à acquérir :
L’objectif du cours est d’apporter une introduction détaillée et concrète sur :
Le processus d’investissement en infrastructure (« deal making »)
Le financement des énergies renouvelables (éolien, solaire, biomasse)
Le financement d’actifs (shipping, trains, avions)
Le financement de Partenariats Publics Privés (TGV, autoroutes, ponts, stades...)
ECTS : 0
Description du contenu de l'enseignement :
M&A
Compétence à acquérir :
Le cours propose un éclairage tant théorique que pratique sur le M&A (Mergers & Acquisitions), discipline consacrée aux opérations de rapprochement entre les entreprises.
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Compétence à acquérir :
L'objectif de ce cours est d'introduire les principes fondamentaux du machine learning et de présenter un certain nombre de modèles pour la résolution de problèmes-types en finance. Ce cours est également l'occasion pour les étudiants de développer leurs connaissances en Python et de se familiariser avec Scikit-learn.
Mode de contrôle des connaissances :
QCM
Bibliographie, lectures recommandées :
A. Geron (2019), "Hands-on Machine Learning with Scikit-learn, Keras end Tensorflow: Concepts, tools and techniques to build intelligent systems", O'Reilly.
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Macroéconomie
Compétence à acquérir :
La conjoncture est au centre des préoccupations de tous les métiers de la finance. Ce cours aspire à donner les éléments clef de son analyse, telle qu’elle est pratiquée sur les marchés financiers.
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Encadrement et aide à la rédaction d'un mémoire correspondant notamment à une activité de soutien auprès d'un startup incubée à Dauphine
Compétence à acquérir :
Rédaction d'un mémoire
ECTS : 3
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Private Equity
Compétence à acquérir :
Cet enseignement a pour but de faire connaître les solutions apportées par les opérateurs de capital investissement pour répondre aux différents types de besoins des entreprises en capitaux propres ainsi que les montages financiers liés à des opérations de rachat et de transmission, particulièrement avec effet de levier.
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Réglementation prudentielle
Compétence à acquérir :
Proposer un panorama du cadre réglementaire applicable aux activités financières en France, en Europe et à l’international et de ses évolutions récentes et futures ;
Présenter les enjeux et les contraintes de ces évolutions pour les acteurs du secteur financier ;
Mettre en évidence les stratégies mises en œuvre par ces acteurs pour se conformer à ces nouvelles réglementations.
ECTS : 3
ECTS : 0
Description du contenu de l'enseignement :
Stage en entreprise
Compétence à acquérir :
Rédiger un mémoire de stage
ECTS : 3
Description du contenu de l'enseignement :
Contenu
1 [introduction] Fonctionnement d'un fonds VC
Lever un fonds
Sourcing / connaissances sectorielles
Investir / Réinvestir
Appuie stratégique
Exits / Liquider le fonds
2 [dans la peau d'un investisseur analyste/associate] du deal flow au closing
Sourcing
Analyse
Due dillenge
Doc Juridique
3 [post investissement] la vie d'une startup accompagné par un VC
Scale-up
Pivot
Restructuration / Redressement / Liquidation
Exit
Compétence à acquérir :
Comprendre les outils de financement à la disposition des entrepreneurs dès la phase d’amorçage et création d’entreprise.